✨ AI-oversigt
- I et nyligt blogindlæg har decentraliserede børser (DEX'er) oplevet en stigning i handelsvolumen på grund af en prisstigning og fremkomsten af innovative DEX-platforme.
- Indlægget udforsker fire typer populære DEX'er, der er efterspurgte: Automated Market Maker (AMM) DEX'er, Reserve System DEX'er, Peer-To-Peer DEX'er og Parallel Processing DEX'er.
- AMM DEX'er fungerer på smarte kontrakter, mens Reserve System DEX'er sigter mod at reducere midlertidige tab.
- Peer-to-peer DEX'er muliggør direkte handler mellem brugernes tegnebøger, og Parallel Processing DEX'er muliggør flere transaktioner samtidigt på en UTXO-baseret blockchain.
- Disse DEX-modeller tilbyder forskellige funktioner såsom likviditetsstabilitet, risikostyring, on-chain-afvikling og parallel transaktionsbehandling.
De samlede handelsvolumener på decentraliserede børser steg voldsomt fra 70 mia. dollars i april til 130 mia. dollars i maj. Denne pludselige stigning i handelsvolumener var dels drevet af den nuværende prisstigning og dels af introduktionen af innovative DEX'er. Efterspørgslen efter at skabe en kryptobørsplatform , der kører på yderst effektive protokoller, stiger dag for dag.
Lad os se på, hvilke 4 typer decentraliserede børser (DEX'er) der er efterspurgte:
1. Automatiserede markedsmakere (AMM) DEX'er
Automatiserede market maker-baserede DEX'er drives af smarte kontrakter. Disse smarte kontrakter holder likviditetspuljen parvis. Denne type børs får likviditet fra likviditetsudbydere (LP'er), der indbetaler deres aktiver i puljen.
LP'erne får incitamenter med belønninger som LP-tokens og en procentdel af de samlede handelsgebyrer for at tilvejebringe likviditet. Belønningerne er baseret på den type bidrag, de yder til likviditetspuljen. En sådan DEX bruger ikke en ordrebog. Som følge heraf foregår handlen blot mellem de let tilgængelige puljer, og prisen på aktiverne bestemmes af AMM'ens algoritme.
Nogle af de meget populære AMM-protokoldrevne DEX'er er Uniswap, Balancer og Curve. Omkostningerne ved at starte en kryptobørs baseret på AMM'er er lidt højere end en centraliseret børs.
2. Reservesystem-DEX'er
Reservesystemets (RS) DEX'er er funktionelt meget lig AMM DEX'er. Der er dog en lille forskel, der adskiller dem begge. En AMM DEX er algoritmisk drevet, og prisen justeres automatisk af smarte kontrakter. Selvom dette lover likviditetsstabilitet, åbner det en dør for markedsaktører til at manipulere markedet. Det skyldes, at AMM DEX'er generelt er tilbøjelige til midlertidige tab (IP) på grund af prisudsving. Det betyder, at når store transaktioner finder sted på DEX'en, er slippage meget høj.
For at overkomme dette blev reservesystemer introduceret. Reserverne er forskellige likviditetsudbydere eller markedsaktører, der understøtter ERC-20-standarden. De har deres egne regler for at kontrollere priserne på aktiver. På grund af dette kan de muliggøre risikostyring. For eksempel hjælper de med at sætte lav slippage, når transaktionen er stor.
3. Peer-to-peer DEX'er
Dette er også kendt som et ordrematchningssystem, fordi det giver modparter mulighed for at handle på en peer-to-peer-måde. Modparterne kan udføre handlen direkte fra deres tegnebøger. Nogle af de populære P2P DEX-opsætninger er:
• Atombytter
Uden behov for en mellemmand forbinder Atomic swaps DEX'er modparterne på en måde, så handlen enten gennemføres helt eller slet ikke. Selvom disse handler udføres on-chain mellem modparternes tegnebøger på en tillidsløs måde, beskytter de begge parters aktiver.
Nogle af de nyere og førende Atomic DEX'er er designet til at fungere som en ikke-depotbaseret, tilladelsesfri platform. Disse muliggør on-chain-afvikling og bruger- og ordrebog med markedet for at afvikle handlen.
• Subatomære bytter
Mens en Atomic DEX kun muliggør værdioverførsel, muliggør en subatomisk DEX overførsel af filer som en videofil på en tillidsløs måde. De subatomiske DEX'er kan også designes til at udføre en handel i flere swaps. Hvis en trader f.eks. ønsker at sælge kryptoaktiver til en værdi af $50, kan han bruge DEX'en til automatisk at udføre 50 transaktioner på $1 hver for at mindske enhver form for risiko.
• Off-chain
Mens Atomic DEX afvikler handlerne on-chain, holder off-chain DEX ordrebogen væk fra den primære blockchain. Denne tilgang sikrer, at ordrerne matches off-chain, og at afviklingen gennemføres on-chain, hvilket fører til hurtigere afviklingstider.
4. Parallel behandling af DEX'er
Denne type DEX er generelt bygget på en UTXO-baseret blockchain. Handlerne bruger smarte kontrakter til at udføre handlerne, men det er slet ikke som en AMM. Både LP'er og brugere af denne type DEX bruger multireservevalutaen til at udføre handlen eller til at levere likviditet.
En multireservevaluta er en baseret reserve. Den bruges også som en likviditetspulje. En af de største fordele ved denne type model er, at mens AMM'er behandler transaktionerne i en rækkefølge, behandler de parallelle DEX'er flere transaktioner samtidigt. Dette skyldes, at flere transaktioner placeres i en blok og derefter sendes til behandling. Selvom det forbedrer transaktionshastigheden, mindsker det risikoen, muliggør effektiv udnyttelse af likviditet og fair markedsprissætning af puljede aktiver.
Indpakning det
Det kræver både erfaring og ekspertise at skabe en kryptobørsplatform, der leverer højtydende, førsteklasses sikkerhed og et tillidsløst miljø til brugerne. Hos Antier Solutions stræber vi hårdt efter at bygge yderst sikre og effektive kryptobørser, der tilbyder brugerne en fejlfri handelsoplevelse.
Vi er kendt for vores white label-udvekslingsløsning og har tillid til udvikling af skræddersyede udvekslinger fra bunden.
For at vide, hvor meget det ville koste at starte en kryptobørs, så kontakt vores eksperter.
