Razumevanje namena in značilnosti borze kripto derivatov

Kriptovalute še naprej pretresajo finančno gospodarstvo, saj postajajo vse bolj sprejete kot menjalno sredstvo in priljubljene kot naložbeno sredstvo. Eden od pomembnih primerov produktov, ki so doživeli ogromno rast in še naprej rastejo, so derivati ​​kriptovalut. 

Kaj je kripto derivat?

Kripto derivat je pogodba ali produkt, katerega vrednost se izračuna na podlagi osnovnega sredstva. Na konvencionalnem finančnem trgu derivat svojo vrednost črpa iz sredstev, kot so fiat valute, surovine, delnice, obrestne mere, obveznice in kriptovalute.  

Trgovanje s kripto derivati ​​je podobno tradicionalnemu trgovanju z derivati, saj vključuje kupca in prodajalca, ki skleneta pogodbo za prodajo osnovnega sredstva po vnaprej določeni ceni in času. Ti derivati ​​nimajo lastne vrednosti, temveč se zanašajo na vrednost sredstva.

Vrste kripto izvedenih finančnih instrumentov

• Kripto futures

Terminske pogodbe pomenijo dogovor med kupcem in prodajalcem o prodaji sredstva na prihodnji datum, z vnaprej določenimi pogoji glede določenega datuma in količine. Čeprav se podrobnosti pogodbe lahko razlikujejo, so temeljni pogoji na splošno standardizirani.

Pri trgovanju s kripto derivati ​​predstavljajo terminske pogodbe priljubljeno vrsto izvedenih finančnih instrumentov, ki jo pogosto uporabljajo institucionalni vlagatelji. Informacije, pridobljene iz terminskih pogodb, se običajno uporabljajo za napovedovanje prihodnjih gibanj cen in ocenjevanje razpoloženja na trgu.

Trgovci, ki se ukvarjajo s terminskimi pogodbami, lahko zaradi poznejših nihanj cen utrpijo dobičke ali izgube. Če je na primer trenutna cena Bitcoina 60,000 dolarjev, se lahko vlagatelj loti nakupa ali prodaje terminskih pogodb, pri čemer pričakuje bodisi padec bodisi zvišanje cene.

• Kripto možnosti

Opcije predstavljajo drugo kategorijo izvedenih finančnih instrumentov, ki trgovcem omogočajo nakup ali prodajo določenega blaga po vnaprej določeni ceni na prihodnji datum. Za razliko od terminskih pogodb opcije kupcu omogočajo, da se vzdrži nakupa sredstva, če se za to odloči.

Opcije so različnih vrst – nakupne in prodajne opcije ter ameriške in evropske opcije. Nakupne opcije omogočajo trgovcu, da na določen datum pridobi sredstvo, medtem ko prodajne opcije trgovcu dajejo pravico do prodaje sredstva na vnaprej določen datum. Poleg tega ameriške opcije omogočajo prodajo pred iztekom pogodbe, medtem ko evropske opcije zahtevajo prodajo natančno na dogovorjeni datum.

Opcije so še ena priljubljena vrsta trgovanja v svetu razvoja kripto borz , zato na trgu narašča število podjetij, ki vlagajo v razvoj borz s kripto derivati.

• Večne pogodbe

Trajne pogodbe, imenovane tudi trajne zamenjave ali trajne terminske pogodbe, izstopajo kot razširjena oblika kripto derivatov, ki jih še posebej podpirajo dnevni trgovci. 

Ključna razlika med trajnimi pogodbami in opcijami ali terminskimi pogodbami je v tem, da trajne pogodbe nimajo datuma poteka veljavnosti. Trgovci lahko pozicije ohranjajo tako dolgo, kot želijo, če plačujejo stroške držanja, ki se običajno imenujejo stopnja financiranja. Poleg tega mora račun vzdrževati minimalno stanje, znano kot marža.

Glede na tipična nihanja cen osnovnih sredstev je razlika med indeksno ceno in ceno trajnih terminskih pogodb običajno precejšnja. Če na primer cena trajnih pogodb preseže indeksno ceno, tisti, ki se odločijo za »dolgo pozicijo« pri trgovanju s kripto derivati, običajno plačajo obrestno mero financiranja, da pokrijejo razliko v ceni. Nasprotno pa bi tisti, ki se odločijo za »kratko pozicijo«, plačali obrestno mero financiranja, da pokrijejo razliko v ceni, če je cena trajnih terminskih pogodb nižja od indeksne cene.

Namen kripto derivatov

Kripto derivati ​​igrajo ključno vlogo v kripto gospodarstvu, saj njihov vpliv presega naložbene portfelje posameznih trgovcev. So sestavni del zrelega finančnega sistema in pomembno prispevajo k prepoznavnosti industrije kriptovalut kot legitimnega razreda sredstev.

• Povečanje likvidnosti

Likvidnost, torej enostavnost, s katero se naročila izvajajo brez vpliva na cene sredstev, je ključni dejavnik na finančnih trgih. Robustna likvidnost, za katero sta značilna visoka ponudba in povpraševanje, omogoča, da so sredstva bolj dostopna kupcem in prodajalcem. Nasprotno pa ima nelikvidni trg manj udeležencev in minimalne transakcije. Borza kripto derivatov , kot so pogodbe o neomejenem številu, prispeva k likvidnosti trga in vpliva na enostavnost odpiranja in zapiranja pozicij. Na likvidnih trgih so tveganja običajno nižja zaradi stalne razpoložljivosti nasprotnih strank. To privablja več vlagateljev in trgovcev, kar vodi do nižjih transakcijskih stroškov, manjšega zdrsa in splošno ugodnih tržnih razmer.

• Zmanjševanje tveganja

Izvedeni finančni instrumenti služijo kot ščit pred nepričakovanimi tveganji, ki izhajajo iz visoke nestanovitnosti cen kripto sredstev. Robusten trg izvedenih finančnih instrumentov privablja profesionalne trgovce in institucionalne vlagatelje, saj zmanjšuje tveganja, povezana z izpostavljenostjo portfelja nepredvidljivim dogodkom. Izvedeni finančni instrumenti služijo tudi kot napovedovalci tveganj, zlasti v negotovih tržnih razmerah, kjer so cene opcij lahko prekupljene. Trgovci se zaradi občutkov nenaklonjenosti tveganju pogosto odločijo za nakup opcij, da bi zaščitili svoje portfelje. Zaradi funkcije zmanjševanja tveganja podjetja vidijo borzo kripto izvedenih finančnih instrumentov kot odličen način za privabljanje uporabnikov.

• Diverzifikacija portfelja

Izvedeni finančni instrumenti trgovcem omogočajo diverzifikacijo naložbenih portfeljev, kar jim omogoča, da se podajo v več kripto sredstev in obvladajo napredne strategije trgovanja, kot so arbitraža, trgovanje s pari in prodaja na kratko. Napredne strategije trgovanja prispevajo k večji likvidnosti trga za osnovno kripto sredstvo.

• Optimizirano odkrivanje cen

Odkrivanje cen, neprekinjen proces določanja trenutne cene sredstva, je primarna funkcija finančnih trgov. Kripto derivati ​​optimizirajo odkrivanje cen tako, da vlagateljem omogočajo nakup ali prodajo, s čimer se poveča učinkovitost tržnih prilagoditev in preprečijo neugodne cenovne šoke. To optimizirano odkrivanje cen vodi do izboljšane zanesljivosti cen in udeležencem vliva zaupanje, da so bile vse ustrezne informacije upoštevane pri ceni sredstva.

Značilnosti borze kripto derivatov

• Stop-Loss in Take Profit

Trgovci imajo koristi od možnosti določanja spodnjih in zgornjih cen za svoje posle s funkcijami stop-loss in take-profit. To omogoča samodejni izstop s trga pod ugodnimi pogoji na podlagi vnaprej določenih cen, ki jih določijo trgovci.

• Delna naročila za zaprtje

Vključitev delnih zapiralnih naročil omogoča trgovcem, da si zagotovijo delne dobičke, hkrati pa delno zaprejo svoja naročila. Ta prilagodljivost jim omogoča, da še naprej izkoriščajo rast trga.

• Samodejno razdolževanje (ADL)

V primerih, ko pozicije ni mogoče likvidirati po ceni, ki presega raven stečaja, lahko sistem samodejnega razdolževanja (ADL) znotraj borze razdolži nasprotno pozicijo, ki pripada določenemu trgovcu. To se izkaže za prednostno, zlasti kadar razpoložljivo zavarovanje ne zadostuje za kritje morebitnih izgub, nastalih pri pogodbi.

• Zavarovalni skladi

Za zaščito trgovcev v primerih, ko se sredstva spustijo pod vzdrževalno raven (maržo), pridejo v poštev zavarovalni skladi. Ti skladi služijo kot zaščitni ukrep in pomagajo trgovcem zaščititi svoja sredstva pred morebitnimi učinki samodejnega razdolževanja (ADL).

Zakaj Antier za razvoj borze kripto derivatov?

Pri Antierju gradimo platforme za menjavo kripto derivatov na ravni podjetja , obogatene z vodilnimi funkcijami na trgu. Ne glede na to, ali potrebujete trgovanje s terminskimi pogodbami, trgovanje z opcijami ali trajne pogodbe, integrirane v vašo borzo, naše rešitve, usmerjene v poslanstvo, učinkovito zadostijo vašemu poslovnemu primeru uporabe. Naši inženirji veriženja blokov poudarjajo varnost in učinkovitost vsake borze, ki jo ponudimo.

Naše izkušnje, strokovno znanje in poglobljeno poznavanje področja veriženja blokov so nam pomagali, da smo se pozicionirali kot zaupanja vredno in vodilno podjetje za razvoj borz kripto derivatov.

Za razpravo o vaših poslovnih potrebah se povežite z našimi strokovnjaki za določeno področje.