Bisakah Anda Meluncurkan Bursa Kripto di Singapura pada Tahun 2025? Inilah yang Perlu Diketahui Para Pendiri

Daftar Isi

Pengantar

Otoritas Moneter Singapura (MAS) baru saja memperketat regulasi bursa kripto, memisahkan platform yang serius dari platform yang hanya ingin meniru. Hal ini bertujuan untuk mengekang pencucian uang menyusul serangkaian skandal besar. Tindakan keras tersebut begitu keras sehingga banyak bursa besar yang beroperasi dari daratan dan menawarkan layanan di luar negeri terpaksa merelokasi operasinya ke Panama, Hong Kong, atau UEA, mengingat lingkungan regulasi mereka yang menguntungkan. 

MAS mengeluarkan mandat yang mewajibkan semua entitas Singapura yang menawarkan layanan terkait aset digital secara global untuk mendapatkan lisensi Penyedia Layanan Token Digital (DTSP) berdasarkan FSMA (Undang-Undang Jasa Keuangan dan Pasar 2022) atau segera menarik operasinya. Arahan ini tidak memberikan ruang untuk interpretasi dan tidak ada masa tenggang; tidak ada perpanjangan atau pengaturan transisi yang akan dipertimbangkan. Terlepas dari skala operasi di luar negeri atau fraksi pendapatan, perangkat lunak pertukaran kripto solusinya harus mematuhi.

Mengapa Bursa Kripto Masih Diluncurkan di Singapura Meskipun Ada Peraturan MAS?

Meskipun mandat MAS adalah minimal SGD 250,000 persyaratan modal dasar (untuk kemitraan dan individu) yang harus dipenuhi oleh bursa sebagai setoran tunai/kontribusi modal, beberapa raksasa kripto belum siap meninggalkan pusat kripto. Sementara WazirX pindah ke Panama, Bitstamp baru-baru ini mendapatkan lisensi dari MAS untuk menawarkan layanan kripto ke negara Asia Tenggara. Tapi mengapa Proyek pengembangan bursa kripto masih merencanakan peluncurannya di Singapura sementara bursa lain yang sudah ada sedang menunggu persetujuan?

Berikut adalah alasan mengapa para pendiri kripto tidak meninggalkannya begitu saja tetapi beradaptasi dengan cerdas:

1. Kejelasan Regulasi Singapura Menawarkan Keunggulan Kompetitif Jangka Panjang

Berbeda dengan yurisdiksi yang terfragmentasi atau ambigu, Singapura memberikan Solusi perangkat lunak pertukaran kripto menawarkan definisi hukum yang jelas dan jalur perizinan terstruktur berdasarkan Undang-Undang Layanan Pembayaran (PSA) dan Undang-Undang Layanan dan Pasar Keuangan (FSMA). Hal ini membantu mengurangi ketidakpastian hukum dan risiko kepatuhan jangka panjang untuk proyek pengembangan pertukaran mata uang kripto.

• Klasifikasi token yang terdefinisi dengan baik:Token pembayaran, token keamanan, dan token utilitas dipisahkan berdasarkan panduan MAS.
• Kepercayaan institusionalLisensi MAS meningkatkan kredibilitas dengan investor, mitra, dan penyedia likuiditas di seluruh dunia.
• Aturan AML yang selaras dengan FATF:Hukum anti pencucian uang yang kuat memastikan Solusi perangkat lunak pertukaran kripto dapat dipertanggungjawabkan secara internasional.

2. Infrastruktur Keuangan Terintegrasi yang Siap untuk Blockchain

Tumpukan TradFi Singapura sudah berkinerja tinggi, dan sebagian besarnya memahami mekanisme kripto.

• Penyelesaian waktu nyata, infrastruktur pembayaran yang kuat, dan koneksi ke lembaga perbankan terkemuka di Asia
• Penyedia kustodian dan staking berstandar regulasi (seperti Onchain Custodian, BitGo)
• Jaringan yang mendalam pembuat pasar, meja OTC, dan penyedia likuiditas sudah terhubung dengan salah satu ekosistem keuangan terbaik yang ada.

3. Gerbang menuju Asia-Pasifik (APAC)

Netralitas, supremasi hukum, dan perjanjian perdagangan Singapura menjadikan negara ini sebagai basis APAC yang sempurna untuk perangkat lunak pertukaran cryptocurrency solusi yang menargetkan Asia Tenggara, India, Australia, dan bahkan Jepang dan Korea.

• Iklim politik dan ekonomi yang stabil, tidak seperti pusat-pusat negara berkembang Asia lainnya
• Sistem hukum berbahasa Inggris yang ramah terhadap transaksi lintas batas
• Akses mudah ke pusat kekayaan seperti Hong Kong, Tokyo, dan Sydney

4. Modal Institusional yang Sudah Penasaran dengan Kripto

Dari Temasek hingga kantor keluarga dan dana modal ventura, Singapura dipenuhi modal yang aktif mengeksplorasi aset digital, bukan hanya sekadar menonton. Hal ini menjadikan Singapura tempat terbaik untuk meluncurkan aset berkelas institusional. proyek pengembangan pertukaran mata uang kripto.

• Minat yang kuat terhadap tokenisasi, solusi kustodian, dan model staking yang diatur
• Proyek Guardian MAS menunjukkan bank-bank lokal sedang mempersiapkan manajemen aset on-chain
• Investor lebih memilih proyek berlisensi atau “MAS-in-process” dibandingkan proyek yang asal-asalan

“Singapura lebih merupakan pusat keuangan institusional daripada pusat keuangan ritel.” 

• Casper Johansen, salah satu pendiri Spartan Group

5. Kesadaran Pasar yang Kuat dan Adopsi yang Berkembang:

Pasar Singapura yang kuat dan siap untuk kripto adalah yang terbaik untuk proyek pengembangan pertukaran mata uang kripto.

• Menurut survei tahun 2025, 94% warga Singapura familiar dengan setidaknya satu aset kripto
• Tentang kami 29% memiliki kripto saat ini, dan lebih dari separuh pemegang saat ini berencana untuk meningkatkan eksposur tahun ini.
• Di antara investor yang lebih muda, 40% memiliki kripto, dan banyak yang sudah menggunakannya untuk berbelanja (41%), membayar tagihan (36%), atau transfer P2P (43%).
• 55% saham kripto melalui bursa terpusat, dan 54% menggunakan stablecoin.

Cara Meluncurkan Bursa Kripto yang Patuh di Singapura – Langkah demi Langkah

Dan ya, Anda masih dapat meluncurkan bursa mata uang kripto di Singapura, berikut caranya. 

1. Tentukan Jenis Pertukaran Kripto yang Ingin Anda Luncurkan

Sebelum melakukan hal lainnya, ketahuilah apa yang sedang Anda bangun:

• Pengembangan Bursa Kripto Spot untuk pembelian/penjualan sederhana
• Pengembangan Bursa Derivatif untuk kontrak berjangka, opsi, atau perpetual
• Kustodian vs Non-Kustodian: Apakah Anda ingin menyimpan dana pengguna atau tidak?

Jenis bursa Anda menentukan persyaratan perizinan, kepatuhan, dan tumpukan teknologi.

2. Mendirikan Entitas Lokal di Singapura

Untuk mengajukan lisensi, Anda memerlukan perusahaan yang terdaftar di Singapura.

• Kebanyakan memilih Perusahaan Terbatas Swasta (Pte Ltd)
• Menunjuk setidaknya satu direktur lokal dan seorang sekretaris perusahaan
• Dapatkan alamat terdaftar dan buka rekening bank perusahaan

Ini adalah dasar standar untuk perencanaan bisnis apa pun pengembangan pertukaran cryptocurrency untuk beroperasi di Singapura.

3. Ajukan Lisensi yang Tepat dari MAS

MAS Singapura mengatur perusahaan kripto berdasarkan PSA.
Untuk menyiapkan perangkat lunak pertukaran mata uang kripto untuk diluncurkan di Singapura, Anda mungkin mengajukan permohonan berikut ini.

• Lisensi Layanan Token Pembayaran Digital (DPT)
• Lisensi Lembaga Pembayaran Kecil atau Besar (tergantung skala bisnis Anda)
• Lisensi penyedia layanan token digital (DTSP) untuk perangkat lunak pertukaran mata uang kripto CeFi/DeFi yang beroperasi secara global, dompet kustodian atau non-kustodian, penerbit token, dan lembaga TradFi yang menawarkan layanan terkait kripto.

Ingin tahu lebih banyak tentang persyaratan peraturan di negara-negara yang ramah terhadap kripto termasuk Singapura?

Bisnis Anda akan dinilai berdasarkan:

• Pendaftaran KYC
• Kepatuhan AML/CFT (anti pencucian uang/pendanaan teroris)
• Pemberitahuan MAS penyelarasan PSN02
• Kepatuhan aturan perjalanan
• Proses manajemen risiko
• Aturan perdagangan eceran
• Infrastruktur dan kontrol teknologi
• Status kelayakan dan kepatutan pendiri dan anggota tim utama

Kiat profesional: Antier's Pengembangan pertukaran mata uang kripto label putih yang sesuai dengan MAS Solusinya dibangun dengan mempertimbangkan lingkungan regulasi dan persaingan di Singapura. 

4. Bangun Tumpukan Teknologi yang Siap untuk MAS

MAS akan meninjau backend Anda sama seperti frontend Anda. Jadi:

• Aktifkan penyaringan KYC/AML sejak Hari ke-1 (Sumsub, Jumio, ShuftiPro)
• Pastikan pemantauan transaksi dan log audit selalu aktif
• Integrasikan alur kerja respons insiden dan langkah-langkah perlindungan data
• Amankan dompet kustodian dan non-kustodian, jika berlaku
• Gunakan layanan berbasis Node.js, Go, atau Rust dengan arsitektur layanan mikro untuk backend yang dapat diskalakan.
• Manfaatkan PostgreSQL untuk data relasional, Redis untuk caching, dan MongoDB untuk menangani sesi dan log pengguna
• Gunakan C++ atau Rust untuk pencocokan pesanan latensi rendah
• React.js atau Next.js dengan SSR (Server Side Rendering) untuk kinerja yang ramah SEO

Jangan meluncurkan platform yang setengah matang. Bermitralah dengan perusahaan pengembangan pertukaran cryptocurrency untuk mempelajari lebih lanjut tentang tumpukan teknologi dan meluncurkan platform perdagangan kripto lengkap dengan antarmuka yang menawan dan antarmuka yang tangguh. MAS memeriksa keamanan, bukan hanya antarmuka pengguna.

5. Bermitra dengan Penyedia Layanan yang Teregulasi

Mendapatkan lisensi memang sulit, tetapi itu saja tidak cukup. Ekosistem Anda juga harus selaras dengan MAS. 

• Pilih fiat berlisensi on/off-ramp
• Gunakan kustodian yang sesuai dengan MAS atau dompet pihak ketiga
• Bekerja dengan penyedia KYC/AML yang siap audit (misalnya, Chainalysis, Sumsub, IdentityMind)

Anda perusahaan pengembangan pertukaran cryptocurrency dapat membantu Anda bermitra dengan penyedia layanan teregulasi, meningkatkan kredibilitas platform perdagangan Anda. Kemitraan ini mengurangi beban kepatuhan dan mempercepat persetujuan lisensi.

6. Jalankan Audit Kepatuhan Internal Sebelum Go-Live

Setelah Anda selesai mengembangkan bursa mata uang kripto, saatnya menguji platform secara komprehensif. Lakukan pengujian unit dan uji stres. Selain itu, sebelum peluncuran, Anda harus menjalankan simulasi lengkap pemeriksaan kepatuhan, yang meliputi:

• Melakukan simulasi onboarding pengguna
• Simulasi transaksi mencurigakan dan pelaporan
• Menjalankan uji penetrasi dan simulasi pelanggaran data
• Menyiapkan dan memverifikasi semua dokumen hukum Anda (S&K, kebijakan privasi, pengungkapan risiko pengguna) oleh tim hukum di kantor Anda perusahaan pengembangan pertukaran mata uang kripto.

7. Tayangkan Langsung Hanya Setelah Persetujuan IPA atau Lisensi

Mengingat lanskap regulasi saat ini, Anda tidak bisa langsung beroperasi tanpa persetujuan. Anda harus menunggu IPA atau lisensi Anda dikeluarkan.

Memulai Bursa Efek di Singapura Memang Sulit, Tapi Itu Bermanfaat

Singapura bukanlah tempat termudah untuk memulai perangkat lunak pertukaran kripto setelah rezim peraturan baru, tetapi bagi para pendiri yang berpikir jangka panjang, ini masih merupakan salah satu yurisdiksi paling berharga untuk diatur. Jika Anda dapat melewati batas MAS dan mendanai modal dasar minimum SGD 250,000, Anda memperoleh akses ke modal institusional, klien premium, dan reputasi global atas kepercayaan. 

Meluncurkan file pengembangan pertukaran cryptocurrency Proyek di Singapura mungkin mahal dan tidak ramah, tetapi justru itulah alasan Singapura menyaring pemain yang tidak serius. Perusahaan kripto dengan infrastruktur kepatuhan elit dan justifikasi operasional yang kuat akan memecahkan kode kepatuhan dan meluncurkannya secara legal di salah satu negara yang paling ramah terhadap kripto.

Siapkah Anda membangun perangkat lunak pertukaran mata uang kripto yang tepercaya, siap pakai, terukur, dan patuh? Antier adalah perusahaan pengembangan pertukaran cryptocurrency yang mengetahui aturan MAS dan tumpukan teknologi luar dalam.

Bagikan kebutuhan Anda hari ini!